Питер Дуган родился в Филадельфии, где получил начальное образование в Settlement Music School. В возрасте 18 лет стал участником программы From the Top Национального общественного радио США по поддержке молодых музыкантов. Продолжил обучение в Джульярдской школе в Нью-Йорке (класс фортепиано Матти Раекаллио, класс камерного ансамбля Дональда Вайлерштайна).
Выступает с сольными программами и в составе камерных ансамблей во многих городах США и Канады, гастролирует в Южной Америке и Европе. Концерты с его участием проходили в Карнеги-холле, Метрополитен-музее, Центре исполнительских искусств Саратоги (Нью-Йорк), в рамках проектов Общества камерной музыки Палм-Бич (Флорида), на фестивалях камерной музыки Music@Menlo (Калифорния) и в Моабе (Юта).
Пианист одинаково органично чувствует себя в классической, джазовой и поп-музыке. Среди его партнеров по сцене, наряду со знаменитыми академическими исполнителями Ицхаком Перлманом и Рене Флеминг, такие артисты, как Гленн Клоуз и Джесси Колин Янг. Особо тесные творческие контакты связывают Дугана со скрипачами Джошуа Беллом, Чарльзом Янгом и баритоном Джоном Брэнси. В сезоне 2017/18 он аккомпанировал Брэнси на вокальных конкурсах в Уигмор-холле (Лондон) и Монреале, где певец был удостоен II и I премий. Их совместный альбом A Silent Night: A WWI Memorial in Song (2017) посвящен творчеству композиторов – свидетелей или участников Первой мировой войны. В преддверии 100-летия окончания войны музыканты представили эту программу в Кеннеди-центре и Смитсоновском институте в Вашингтоне, Элис Талли-холле в Нью-Йорке, Университете Стэнфорда и Военно-морской академии США в Аннаполисе.
Питер Дуган выступал с симфоническими оркестрами Сан-Франциско, Хьюстона, Канзас-сити, New World Symphony и другими коллективами США. В 2019 году принимал участие в записи Четвертой симфонии Чарльза Айвза с Симфоническим оркестром Сан-Франциско, дирижер – Майкл Тилсон Томас (газета New York Times включила запись в топ-лист классических альбомов года). В январе 2020 года стал ведущим программы From the Top Национального радио. В том же году принял участие в серии онлайн-концертов At Home With Music, организованных Джошуа Беллом и транслировавшихся национальной телевизионной компанией PBS (запись выпущена под лейблом Sony Classical).
Преподает на вечернем отделении Джульярдской школы. Автор развивающего музыкального проекта OPERAtion Superpower, с которым посетил многие нью-йоркские школы. Артист фирмы Yamaha.